VPBankS muốn huy động 6.000 tỷ đồng từ trái phiếu

VPBankS triển khai kế hoạch huy động 6.000 tỷ đồng trái phiếu ra công chúng nhằm bổ sung nguồn vốn cho hoạt động cho vay margin.

Ảnh minh họa. Nguồn: VPBankS

CTCP Chứng khoán VPBank (VPBankS, HOSE: VPX) công bố nghị quyết HĐQT ngày 28/7/2026 phê duyệt phương án chào bán trái phiếu ra công chúng với tổng giá trị tối đa 6.000 tỷ đồng.

Theo phương án được thông qua, VPBankS dự kiến phát hành 60 triệu trái phiếu, mệnh giá 100.000 đồng/trái phiếu. Công ty dự kiến chào bán thành 3 đợt với khối lượng từ 1.000 – 3.000 tỷ đồng. Thời điểm chào bán từng đợt từ quý 4/2026 đến quý 4/2027.

Trái phiếu được phát hành theo hình thức ra công chúng, hướng tới nhà đầu tư là các tổ chức, cá nhân Việt Nam và nước ngoài phù hợp với quy định của pháp luật. Đây là loại trái phiếu không chuyển đổi, không kèm chứng quyền và không có tài sản bảo đảm.

Theo phương án phát hành, 100% nguồn vốn huy động được (tối đa 6.000 tỷ đồng) sẽ được VPBankS sử dụng để bổ sung vốn cho hoạt động giao dịch ký quỹ (margin) và ứng trước tiền bán chứng khoán. Việc huy động vốn cũng nhằm hướng đến mục tiêu gia tăng quy mô tổng tài sản lên khoảng 100.000 tỷ đồng và đạt kế hoạch lợi nhuận kinh doanh trong năm 2026 cũng như 2027.

Tại ĐHĐCĐ thường niên năm 2026 diễn ra hồi tháng 4 năm nay, trả lời câu hỏi của cổ đông về kế hoạch tăng trưởng margin, Tổng giám đốc VPBankS Nhâm Hà Hải cho biết, nhu cầu vay margin trên thị trường hiện vẫn ở mức rất lớn, đặc biệt trong bối cảnh tăng trưởng tín dụng của hệ thống ngân hàng thương mại thấp.

Lãnh đạo VPBankS tự tin mục tiêu tăng trưởng dư nợ margin lên 50.000 tỷ đồng trong năm nay là hoàn toàn khả thi nhờ dư địa cho vay còn khoảng 30.000 - 33.000 tỷ đồng, tạo điều kiện để công ty thu hút thêm các khách hàng quy mô lớn.

Theo báo cáo tài chính quý 2/2026, tổng tài sản của VPBankS đạt gần 89.000 tỷ đồng, tăng gần 16.000 tỷ đồng so với đầu năm. Công ty tiếp tục nâng quy mô cho vay margin với dư nợ cho vay và ứng trước tiền bán đạt hơn 38.177 tỷ đồng, tăng hơn 4.000 tỷ đồng so với đầu năm.

Hoạt động cho vay ký quỹ được doanh nghiệp đẩy mạnh trong thời gian qua, với số tiền rót thêm tính từ đầu năm 2025 tới nay lên tới gần 29.000 tỷ đồng. Trong 6 tháng đầu năm, công ty thu về hơn 1.900 tỷ đồng tiền lãi từ cho vay margin.

Nợ phải trả của VPBankS ở mức gần 53.300 tỷ đồng, tăng hơn 14.000 tỷ đồng so với đầu năm. Trong đó chủ yếu là nợ vay tài chính ngắn hạn với hơn 52.400 tỷ đồng. Công ty phải trả 1.445 tỷ đồng tiền lãi vay trong 6 tháng đầu năm 2026, gấp 3,2 lần YoY.